Opvouwbare smartphone 2019-2022 onderzoeksrapport

LetsGoDigital heeft een uitgebreid en onthullend onderzoeksrapport bemachtigd aangaande de opvouwbare smartphone markt en de verwachtingen van 2019 tot 2022. Het 74-pagina tellende rapport is op 7 december 2018 opgesteld door het Koreaanse onderzoeksbureau CGS-CIMB Research en bedoelt voor investeerders en aandeelhouders.

Behalve marktanalyses en prognoses voor zowel vouwbare smartphones als de bijbehorende componenten industrie komen ook de totale productie kosten (BOM) en de bijbehorende winstmarges van de Samsung Galaxy Fold aan bod.

Opvouwbare smartphone fabrikanten

Na de form factor revolutie van de originele iPhone zal de opvouwbare smartphone opnieuw voor een revolutie gaan zorgen. De stagnerende smartphonemarkt zal op deze wijze een duw in de rug krijgen. Vanaf eind 2020 zal de smartphonebranche weer in de lift zitten, aldus de marktanalisten van CIMB.

Allereerst besteedt het rapport aandacht aan welke fabrikant wanneer zijn eerste opvouwbare smartphone zal presenteren. Op volgorde in de tijdslijn wordt dit Samsung, Huawei, LG, Oppo, Xiaomi, Vivo, Motorola, Microsoft en ten slotte Apple. Tegen die tijd zitten we echter al in de tweede helft van 2020.

Prognose marktaandeel opvouwbare telefoons 2019 tot 2022

In 2019 zullen er naar schatting wereldwijd 4 miljoen opvouwbare telefoons verkocht worden. Dit aantal zal gestaag toenemen tot 39 miljoen verkopen in 2022. Hiermee wordt het marktaandeel van de opvouwbare smartphone ten opzichte van de wereldwijde smartphonemarkt ruim 2,5% in 2022.

De winst op een opvouwbaar toestel zal hoger zijn dan die van huidige smartphone modellen. Kijken we naar de financiële cijfers, dan zal de opvouwbare smartphone in 2019 zorgdragen voor 1,3% van de wereldwijde smartphone omzet, in 2022 loopt dit aantal al op naar 9,2%. Ook de OLED markt en andere toeleveranciers zullen profiteren van de opkomst van de opvouwbare telefoon, hierover later meer.

Bull & Base case scenario

Naast een zogenaamd basis scenario, beschrijft het rapport ook een bull case en bear case scenario. Bij bull case wordt er uitgegaan van de meest gunstige situatie, bij bear case wordt het meest ongunstige scenario geschetst.

In het bull case scenario wordt er rekening gehouden met een verkoopaantal van 4.5 miljoen in 2019 en maar liefst 72 miljoen opvouwbare smartphone verkopen in 2022. Dit zou anno 2022 leiden tot een aandeel van 13,8% in de totale wereldwijde smartphone omzet.

Bij het bear case scenario wordt er uitgegaan van 3.5 miljoen verkopen in 2019 en 24 miljoen in 2022. In dit geval zal de opvouwbare smartphone in 2022 een omzetaandeel van 6,6% behalen van de totale wereldwijde smartphone omzet.

Samsung Galaxy Fold productie kosten en winstmarge

De opvouwbare smartphone is beduidend duurder om te produceren dan de hedendaagse vlaggenschip modellen. In het onderzoeksrapport staat beschreven dat de Samsung Galaxy F (oftewel de Galaxy Fold) 69% duurder is om te fabriceren dan de Galaxy S9+.

De Bill of Material costs (BOM) voor de S9+ bedragen $375,80. Met een verkoopprijs van $840 wordt er dus 55% winst op dit toestel gemaakt. Kijken we naar de Galaxy Fold, dan bedragen de BOM kosten $636,70. Ervan uitgaande dat het toestel voor een bedrag van $1800 wordt verkocht wordt er een winst van 65% gemaakt. Dit is overigens hetzelfde winstpercentage dat Apple momenteel hanteert voor haar topmodel, de iPhone Xs Max.

Ook staat in het rapport vermeld dat de Galaxy Fold over twee batterijen zal beschikken, één in elke behuizing. Samen zullen ze een batterijcapaciteit van 5000 tot 6000 mAh leveren. Daarnaast zal de opvouwbare telefoon van Samsung worden uitgerust met een dual camera. Twee maal een 12 megapixel camera en een 8 megapixel front-camera. Deze informatie is geverifieerd bij toeleveranciers, aldus Jun Lim, onderzoek analist bij CGS-CIMB Research.

De Samsung Galaxy Fold wordt vermoedelijk aangedreven door de Exynos 9820 / Snapdragon 855 processor met 8GB RAM geheugen en een 128GB opslaggeheugen. Mogelijk dat er ook andere geheugenvarianten worden uitgebracht.

Toeleveranciers van opvouwbare smartphones

Naarmate het streamen van video content populairder is geworden, is de behoefte aan een groter display ook toegenomen. Met 5G voor de deur staat zal die behoefte alleen maar verder toenemen. De opvouwbare smartphone kan aan die wensen voldoen.

De vouwbare smartphone zal in eerste instantie uit een tweetal schermdelen bestaan (afgezien van een eventueel front-display), met een variërende grootte van om en nabij de 7,3-inch tot 9,2-inch. Door de tijd heen zullen we echter ook opvouwbare toestellen gaan zien die uit drie displaydelen bestaan. Hierdoor kan een nog groter schermoppervlak gecreëerd worden, tot wel 12-inch.

Wat betreft de toeleveranciers, met name display-, batterij- en flexible printed circuit fabrikanten zullen voordeel hebben bij de komst van de opvouwbare smartphone. De geheugen en camera module fabrikanten zullen minder kunnen profiteren van deze opkomende markt.

LG Display loopt achter op Samsung Display, zowel op het gebied van technologie als de schaal waarop productie van flexibele displays kan plaatsvinden. Deze voorsprong zal Samsung behouden tot ten minste 2020. Samsung is nu al in staat om meer dan 1 miljoen opvouwbare OLED displays per jaar te fabriceren. Bij LG zal dit aantal pas in 2020 bereikt worden, aldus het rapport.

Samsung zal ook een dominante speler zijn op de markt voor vouwbare smartphone batterijen. Voor de eerste generatie Galaxy F smartphones zal Samsung SDI polymeerbatterijen en P-type en N-type dopant batterijen gebruiken. Voor de 2^de generatie opvouwbare smartphones zit een nieuwe batterij in de pijplijn. De eerste Samsung opvouwbare smartphone zal worden voorzien van een batterijcapaciteit van minimaal 5.000mAh.

Verkoopprijs en gebruikerservaring bepalen mate van succes

Verwacht wordt dat de opvouwbare smartphone markt de komende jaren langzaam, maar gestaag zal groeien. Door de hoge verkoopprijs, ten opzichte van huidige vlaggenschiptoestellen, zal het nog wel heel wat jaren gaan duren alvorens de opvouwbare smartphone algemeen goed wordt.

De potentiele markt (TAM) voor opvouwbare smartphones met een prijskaartje van boven de $1500 wordt geschat op 36 miljoen stuks per jaar, anno 2018. Dit aantal zal de komende jaren alleen maar toenemen.

Het daadwerkelijk aantal personen dat een opvouwbare smartphone zal kopen hangt echter niet alleen af van de prijs, maar ook van de toegevoegde waarde die een consument ervaart van de opvouwbare telefoon ten opzichte van huidige toptoestellen. Kan het opvouwbare toestel bijvoorbeeld een tablet of laptop vervangen, dan zal de consument bereid zijn hiervoor extra geld te betalen. Ten slotte hoeft het andere apparaat dan niet meer aangekocht te worden.

Het besturingssysteem en de gebruikersinterface zullen een belangrijk onderdeel vormen. Momenteel worden smartphones ontworpen voor bediening met één hand. Wanneer de displaygrootte toeneemt zal ook de interface aangepast moeten worden, zodat bediening met twee handen mogelijk en comfortabel wordt.

Opvouwbare smartphones zullen de nieuwe topmodellen worden. Nieuwe innovaties zullen naar verwachting dan ook eerst op deze opvouwbare toestellen worden uitgebracht. Toch zal de gemiddelde verkoopprijs de komende jaren gaan dalen, ten slotte zullen de verkoopaantallen toenemen, waardoor de ontwikkelkosten door meer personen gedragen kunnen worden. Wordt er voor volgend jaar rekening gehouden met een gemiddelde prijs van $1700 voor de opvouwbare smartphone, in 2022 zal een opvouwbare telefoon waarschijnlijk nog maar rond de $1300 kosten.

Er zal in ieder geval een duidelijke prijs segmentatie blijven bestaan tussen een opvouwbare smartphone en een smartphone met een enkel, plat display. Deze trend hebben we in het verleden ook gezien, toen de smartphone 10 jaar geleden opkwam was deze ook 2 tot 3 keer zo duur als de traditionele feature phone.

FOR OUR INTERNATIONAL READERS

Foldable smartphone report from Korean research agency CGS-CIMB Research. Key facts:
– Global foldable smartphone sales volume to rise from 4m units in 2019 to 39m in 2022.
– Foldable smartphone share in global smartphone revenue to increase from 1.3% in 2019 to 9.2% in 2022.
– Average retail price of foldable smartphone will decline from $1700 in 2019 to $1300 in 2022.
– Bill of materials (BOM) cost for Galaxy Fold will be 69% higher than that of Galaxy S9+, implying dollar content growth. Samsung Galaxy Fold BOM cost will be: $636,70. Profit margin: 65%.
– Supplier has unveiled the following specs of the Galaxy Fold: 12 megapixel dual camera and a 8 megapixel front-camera. Two batteries, one in each housing. Total battery capacity: 5000 – 6000mAh.

Note for publishers: The in-depth report from CGS-CIMB Research is available upon request, meant for publishers only, not for direct publication.

The 3D renders presented in this article are copyright protected. The pictures can be used for reproduction in any online publication if you add a credit source link to our website. Thank you very much for understanding.